Skip to main content

signaler

Framväxande trender som utvidgar definitionen av värde

Utvecklingen av utbyte

Värdebegreppet förändras snabbt.

Tecken på denna utveckling omger oss. Se vår växande bekvämlighet med alternativa betalningsmetoder. För en generation sedan använde vi bara checkar och kredit- och betalkort för att köpa saker. Nu använder många av oss ibland lojalitetspoäng eller kryptovaluta. En ny ekonomi börjar materialiseras – driven av nya beteenden, teknologier och affärsmodeller – och definitionen av pengar utvidgas till att omfatta andra icke-traditionella tillgångar, som vi rutinmässigt och sömlöst kommer att utbyta i vardagliga transaktioner.

Det är vårt sätt att leva som driver denna dynamik. Vi existerar i allt större utsträckning inom tre domäner: det fysiska, det digitala och det virtuella. Vi förväntar oss i allt högre grad att dessa domäner kommer att sammanfogas och att vi kommer att kunna navigera och resa mellan dem utan problem. För att göra det behöver vi lämpliga sätt att lagra och överföra värde.

7,2 %

Årlig minskning av checkbetalningar mellan 2015 och 2018
Det gjordes 42,6 miljarder checkbetalningar år 2000 och 14,5 miljarder år 2018 .

86 %

säger att de har hört åtminstone lite om kryptovalutor och 24 % säger att de har hört mycket2

16 %

av amerikaner har handlat med, investerat i eller på annat sätt använt en kryptovaluta enligt en undersökning från september 2021

Kraftfulla tekniska möjliggörare stimulerar också denna evolutionära dynamik

Tokenisering, representationen av nästan vad som helst som en diskret digital enhet, gör det möjligt att omvandla både materiella och immateriella saker till likvida tillgångar. Tokens tenderar att förknippas med blockkedjan i allmänhetens ögon, men konventionella tekniker kan också stödja dem. Icke-fungibla tokens (NFT) är förmodligen fortfarande de mest kända sådana tokeniserade tillgångarna, även om tjurmarknaden som såg några av dem ge sina ägare spektakulära avkastningar är över. Men andra digitala tillgångar, inklusive digitala versioner av nationella fiatvalutor, får allt större fart.

Distribuerad ledger-teknik har framkommit inte bara som en plattform för kryptovalutor utan som en mekanism för omedierad värdeöverföring. Denna distribuerade ledgerteknik överskrider gränser och gör det möjligt för individer och andra parter att utbyta värde snabbt och säkert, utan medverkan av en auktoritativ institution som en bank för att övervaka och legitimera transaktionen.

81 %

En studie från 2022 visar att 81 av de 100 ledande börsnoterade företagen använder blockkedjeteknik.

Betalningsnätverk i realtid har gjort växelprocessen mer effektiv, snabb och precis. Privatpersoner, företag och myndigheter kan skicka och ta emot betalningar dygnet runt, till skillnad från inom vanliga öppettider som tidigare. Överföringar är oåterkalleliga, vilket ger säkerhet, och medel är omedelbart tillgängliga.

Ett transformativt paradigm

Konsumenternas bekvämlighet med innovation, ett domänöverskridande sätt att leva som kräver nya sätt att göra saker, starka tekniska möjliggörare – dessa är alltså drivkrafterna bakom ett paradigm som kan få stora konsekvenser för vår ekonomi.

När det gäller oss som individer skulle detta framväxande paradigm kunna omdefiniera hur vi ser på rikedom och ägande. Det kan till och med påverka hur vi uppfattar världen som omger oss. Vi kan hädanefter inte längre föreställa oss det som ett rike av knapphet, utan som ett av överflöd – en plats där värdekällor gömmer sig i öppen sikt.

För att bearbeta detta nya värdeparadigm diskuterar vi i denna introduktion följande:

Byggstenarna som måste finnas på plats för att detta utökade värdeparadigm ska lyckas

De viktigaste framväxande formerna av värde

Fyra nya typer av värde

I den nya miljön kommer tekniken att spela ett antal roller. Den kommer att fungera som en plattform för nya typer av pengar, en matris som stödjer utvecklingen av virtuella varor och en trollstav som lockar fram tidigare obskyr likviditet från fysiska objekt som omger oss, såväl som från immateriella saker som data. Det potentiella resultatet: En värld där mer rikedom är tillgänglig för fler användningsområden och ligger nära till hands för fler människor. Följande fyra föremål kommer att vara bland de viktigaste verktygen för den rikedomen.

 

Offentliga digitala valutor

såsom bitcoin och ether, som finns på blockkedjan, är utan tvekan de mest kända digitala valutorna.

Digitala centralbanksvalutor (CBDC)

vinner dock fäste. De skulle kunna visa sig vara mer inflytelserika och av större nytta än de ursprungliga kryptovalutorna.

Digitala centralbanksvalutor (CBDC)

är digitala valutor som centralbanker ger ut antingen via konventionella metoder, såsom elektroniska betalningssystem, eller med hjälp av distribuerad ledger-teknik (DLT). De är i huvudsak digitala versioner av länders fiatvalutor.

Idag har 11 länder lanserat CBDC:er:

Bahamas, Jamaica och åtta östkaribiska länder. Fjorton ytterligare har lanserat pilotprojekt för CBDC och alla G7-länder befinner sig i CBDC-utvecklingsfasen. Vissa länder använder konventionell teknik, andra enbart DLT. Ytterligare andra använder en blandning av båda teknikerna.

I USA har New York Federal Reserves CBDC-projekt, känt som Project Cedar, övergått från forskningsfasen till utvecklingsfasen.

CBDC:er kan vara programmerbara

så att transaktioner kan utföras automatiskt när villkoren är uppfyllda. Programmerbarhet möjliggör också atomär avveckling, samtidigt och omedelbart utbyte av tillgångar inom en enda transaktion. Effektiviteten kommer att ta stora steg framåt som ett resultat av detta

DLT-baserade CBDC-transaktioner

skulle också tillåta att olika transaktionsfunktioner kombineras och utförs tillsammans. De skulle således underlätta kompositerbarhet – den egenskap som möjliggör inbördes förhållande och kombinerbarhet mellan ett systems komponenter, i mångsidighetens intresse.

Metaversumets framväxt

den där immersiva 3D-verkligheten online som skulle kunna utvecklas till nästa iteration av internet – orsakar tillväxt av de digitala tillgångar som kommer att finnas i den. En ny 3D-parallell värld kommer att behöva fyllas med digitala saker. Många, om inte alla, av dessa kommer att vara till salu.

Digitala modestartups

säljer virtuella klädesplagg där köpare kan klä upp sina onlineavatarer eller fotografiska bilder av sig själva som publiceras på sociala medier.
 

55 miljarder dollar

Förväntat värde för metaversmodeindustrin år 20304

Lyxmärken

har också experimenterat med skapandet av digitala varor.

Dessa digitala skapelser tilltalar en demografisk målgrupp som anser att självpresentation online är lika viktig som självpresentation i den fysiska världen och är villig att betala för det.

VEM GÖR DET BARA

Sportskojätten samarbetade med den digitala modestartupen RTFKT Studios för att lansera RTFKT x Nike Dunk Genesis CRYPTOKICKS, ett par virtuella sneakers. En verklighetsförankrad version av sneakersen fanns också tillgänglig.

Digital representation av verkliga tillgångar via tokenisering

låter oss omvandla fysiska objekt till flytande källor av utbytbart värde.

Ett hus, ett konstverk, en tomt, en bil, en låda med sällsynt vin – vilket som helst av dessa saker och många fler kan representeras som en symbol som sedan potentiellt kan cirkulera i en ekonomi.

Fraktionering

möjliggör gruppägande. En husägare skulle i huvudsak kunna "börsna upp" ett hus och samla in pengar genom att sälja X tokeniserade andelar av det till X antal köpare i utbyte mot rättigheter och privilegier som ska förhandlas fram.

Dessutom tillåter tokenisering att fysiska föremål fraktioneras: det vill säga uppdelas i X antal enheter. En token representerar varje.

Resultatet skulle kunna bli att likviditeten ökar och att de personliga och ekonomiska fördelarna med ägande blir mer tillgängliga än de har varit tidigare.

Det skulle kunna vara möjligt att bli delägare i en fastighet helt enkelt genom att köpa ett antal bråkdelar av aktier på en börs, en uppgift på några minuter.

Tokenisering

möjliggör också utbyte, och därmed monetarisering, av de data som var och en av oss producerar: medicinska data, webbläsardata och mer. Tokeniserad data representerar en källa av betydande värde som i teorin är tillgänglig för oss alla.

Åtkomst till tokeniserad data kan beviljas och återkallas

vilket ger var och en av oss en ny detaljerad, flexibel kontroll över våra data. Till skillnad från nu, när vi ofta saknar inflytande över hur våra data används och kanske inte vet vem som har tillgång till dem alls, kommer vi att kunna dela eller undanhålla våra data som vi anser lämpligt.

VEM GÖR DET

Genectica: genetikteknikföretaget har samarbetat med datalabbet Oasis Labs för att tokenisera genomprofiler, vilket ger patienter NFT-baserat ägande av och kontroll över sina genetiska data.

Smarta kontrakt

villkorliga protokoll som dikterar hur objekt på blockkedjan "agerar" – kan diktera att vi får små digitala valutabetalningar varje gång någon tredje part, såsom en social eller e-handelsplattform eller ett försäkringsbolag, får åtkomst till våra data.

8,3 miljarder dollar

Förväntat värde av marknaden för smarta kontrakt år 2031, med en årlig tillväxttakt på 21,40 % fram till det år5

Alla dessa fenomen pekar på början på en ny dataekonomi där vi själva, snarare än stora företag, kommer att dra nytta av den data vi gör oss av med varje dag. Aggregerande organisationer kommer att samla in data från ett flertal ägare och, för deras ekonomiska räkning, paketera den för datakrävande tredje parter.

Byggstenar för framtiden

För att den här typen av värde och sätt att skapa värde ska kunna utvecklas måste vissa byggstenar finnas på plats.

Dagens framväxande digitala tillgångsbörser, såsom kryptobörser och NFT-marknadsplatser, är inte tillräckligt interoperabla. Ett tillstånd där plattformar fungerar som muromgärdade trädgårdar är oförenligt med en miljö där rörelse förväntas vara friktionsfri. De komponenter som utgör det nya värdeutbytessystemet måste knytas samman på ett sätt som bland annat tillgodoser de växande behoven inom global handel.

Människor idag saknar inte bara kontroll över sin onlinedata. De är också outbildade om konsekvenserna, inklusive riskerna, av den onlinebaserade dataekonomin. Resultatet blir att de är illa positionerade eller till och med ovilliga att fatta avsiktliga beslut om till exempel de integritetsavvägningar som är inneboende i internettransaktioner.

Superappar – i huvudsak plattformar som kombinerar en utbyggbar mängd funktioner – eller mycket avancerade smarta plånböcker skulle kunna hjälpa till här. Var och en skulle kunna innefatta lösningar som underlättar för användare genom att göra integritetsfrämjande val för dem under processen att verifiera identitet och bevilja och utöva auktoritet över data.

89 %

Åttionio procent av konsumenterna i 2022 års undersökning uppgav att de "bryr sig om dataintegritet" och "vill ha mer kontroll"

82 %

Åttiotvå procent av den gruppen är "villiga att lägga tid och pengar på att skydda data"6

Nya värdeutbytesplattformar, som NFT och kryptomarknadsplatser, kan sakna de skyddsmekanismer som kännetecknar det globala handelssystemet som vi känner det: tillsynsmyndigheter, internationella handelskonventioner och liknande.

Dessa saker måste dyka upp, och snart. Vi behöver styrningsmodeller och institutioner som liknar dem vi länge känt till i den traditionella ekonomin. Alternativt måste befintliga institutioner förändras för att de ska kunna fungera effektivt i den nya världen.

Även nu när kryptovalutan är nästan ett och ett halvt decennium gammal kan det vara skrämmande att köpa, handla med och lagra den, även för den tekniskt kunnige. Det kan kräva flerstegs onlineoperationer och förtrogenhet med svårbegriplig terminologi.

Det är inte hållbart. Nästa generations plattformar måste vara lika enkla och användarvänliga som de appar vi använder för att hantera våra bankkonton och handla med våra aktier.

Ett system med utökat värde skulle kunna få långtgående effekter. Det kommer säkerligen att förändra våra ekonomiska strukturer och beteenden, men det skulle kunna gå längre än så och påverka hur vi uppfattar världen och vår plats i den och vad vi anser vara värdefullt. Det skulle kunna förändra, så att säga, vårt värdesystem i ordets vidaste bemärkelse. Att ta itu med denna omvandling, och de möjligheter och utmaningar som den medför, kommer att vara ett långsiktigt projekt – ett som kommer att belysa hur våra samhällen kommer att se ut under nästa århundrade.

Läs mer om Mastercards aktivitet i detta utrymme

För att lära dig mer om förändrade uppfattningar om värde och pengar och deras konsekvenser för företag, individer och samhället i stort, håll utkik efter första kvartalet 2023-numret av Mastercards publikation Signals, som kommer att utforska ämnet omvandlade pengar.

Registrera dig för Mastercard Signals
Mastercard-logotyp