Meritul acolo unde se cuvine: Cum un acces mai bun la capital accesibil pentru femei poate debloca creșterea pentru toți

Vizitează o țară precum Uganda, Kenya sau Etiopia și probabil vei întâlni o femeie care își conduce propria mică afacere — vânzând roșii coapte la soare din grădina ei sau textile colorate din bumbac, țesute manual cu migală. Africa găzduiește 26% din întreprinderile deținute de femei din lume, multe dintre acestea fiind afaceri individuale.

Aceste femei tind să înființeze micro-afaceri din necesitate. Locurile de muncă formale și bine plătite sunt rare în aceste țări cu venituri mici și medii, unde se așteaptă ca populația să se dubleze la 2,5 miliarde până în 2050. Totuși, dezvoltarea unei afaceri este dificilă într-o regiune în care femeile au acces limitat la capital de lucru — și se confruntă cu condiții de credit inferioare atunci când reușesc să îl găsească.

Într-un nou document intitulat „Femeile și creșterea echitabilă într-o lume cu resurse limitate”, Fundația Bill și Melinda Gates analizează în profunzime aceste probleme, care există și în alte părți ale lumii, și prezintă o viziune pentru construirea unei arhitecturi financiare mai diverse și mai locale în Africa Subsahariană. Scopul: Găsirea unor modalități de a canaliza mai eficient finanțarea către proprietarii de microîntreprinderi și întreprinderi mici, în special către femei. După cum se așteaptă ca Melinda French Gates să discute joi la Summitul anual global pentru creștere incluzivă al Mastercard, unde este vorbitoare principală, problemele sunt complexe, iar fundația consideră cooperarea globală ca fiind esențială în abordarea lor.

Mastercard Newsroom a vorbit recent cu autoarea principală a publicației, Greta Bull, care supraveghează emanciparea economică a femeilor la Fundația Gates.

Taur: Pentru a conduce o afacere, micro sau mică, sunt necesare surse de finanțare fiabile și accesibile. Din păcate, majoritatea femeilor din Africa nu au acces la acest tip de credit. Aceștia pot accesa credite digitale de consum pe termen scurt, foarte scumpe, dacă au un cont de bani mobili sau pot accesa credite prin intermediul unor asociații de credit comunitare rotative de mici dimensiuni, unde fondurile nu sunt disponibile în mod fiabil atunci când întreprinderile au nevoie de ele.

Însă aceste surse de credit fie sunt scumpe, fie nu corespund cu ceea ce au nevoie femeile pentru a conduce o afacere reală. Observăm o lipsă de soluții de credit accesibile și personalizate. Documentul se referă la aducerea mai multor resurse de creditare — și, mai important, mai bune — în mâinile femeilor antreprenor.

Bull: Atunci când creditorii nu pot vedea un flux de date despre tranzacții sau un istoric al rambursărilor, practic înțeleg riscul de credit reprezentat de clientul respectiv. Grupurile informale gestionează acest lucru utilizând „capitalul reputațional” și gestionând riscul de incapacitate de plată prin presiune socială. Instituțiile de microfinanțare au metode foarte manuale pentru a înțelege riscul de credit, ceea ce face dificilă scalarea soluțiilor lor. Creditorii digitali de consum iau în considerare ratele ridicate ale pierderilor, iar împrumuturile sunt, prin urmare, foarte scumpe.

Și în toate aceste soluții, nu vedem progrese pentru femeile care se împrumută — dacă o femeie a împrumutat și a rambursat la timp prin mai multe runde de credite informale, digitale sau micro, ea tinde să nu treacă la produse mai bune la un cost mai mic, chiar dacă a demonstrat că reprezintă un risc de credit bun. Datele controlate și partajate de către clienți pot contribui la o mai mare vizibilitate a acestui lucru, dar, din păcate, în multe cazuri, aceste date fie nu există, fie se află în grădinile închise ale furnizorilor digitali, astfel încât nimeni nu are stimulentul să ofere produse mai bune și mai accesibile acestor femei. Una dintre opiniile noastre este că trebuie să găsim o modalitate de a debloca și partaja aceste date fără ca acest lucru să genereze costuri mari.

Bull: Microfinanțarea a avut un impact puternic în locuri precum Bangladesh și America Latină, dar s-a dovedit a fi mai puțin transformatoare în Africa, nu în ultimul rând pentru că instituțiile de pe aceste piețe s-au luptat să atingă o scară largă. Când, în urmă cu aproximativ 15 ani, a apărut o rundă inițială de studii randomizate controlate care au sugerat că microfinanțarea nu este transformatoare, finanțatorii au început să caute alte soluții, bazându-se pe creșterea explozivă a banilor mobili și a altor soluții digitale din anii 2010.

Aceste soluții au extins masiv frontierele finanțelor în ceea ce privește accesul la conturi și servicii de plată, dar tot nu oferă credite productive femeilor în condiții accesibile. Deci, ele sunt o parte a soluției, dar nu întreaga soluție. Și se pare că dovezile impactului nu sunt atât de negative pe cât credeam cu toții - lucrarea include o analiză amănunțită a literaturii de specialitate pentru cei care doresc să aprofundeze detaliile acestui aspect. Ceea ce am aflat este că, în anumite circumstanțe, microcreditele pot avea impacturi foarte semnificative pentru anumite tipuri de afaceri atunci când produsele de credit sunt concepute pentru a satisface nevoile acestora.

Bull: De când am început să lucrez la finanțele incluzive la începutul anilor 2000, comunitatea globală de dezvoltare a trecut de la o idee miraculoasă la alta. Credem că microfinanțarea este uimitoare, apoi decidem că este groaznică. Trecem la plăți, doar pentru a ne da seama că modelul are limitări. Așadar, ne îndreptăm către servicii financiare digitale, fintech, infrastructură publică digitală — orice doriți. Adevărul este că nu există soluții miraculoase. Toate aceste lucruri fac parte din soluție. Aceasta este o provocare a ecosistemului — toate părțile trebuie să lucreze împreună pentru ca economia să funcționeze. A acorda împrumuturi săracilor este dificil — veniturile pe care le obții din fiecare împrumut sunt mici, așa că trebuie să faci multe împrumuturi pentru ca modelul de afaceri să funcționeze.

Pentru a realiza acest lucru, avem nevoie de furnizori de credit specializați, care au o structură de costuri care le permite să ajungă la femeile cu venituri mici cu produse de credit accesibile. Există o nevoie atât de microfinanțare productivă (furnizată de instituții de microfinanțare, bănci sau companii fintech), cât și de plăți — acestea merg, de fapt, mână în mână. Trebuie doar să înțelegem mai bine cum să construim ecosisteme din sectorul financiar care să poată servi femeilor cu venituri mici produsele de care au nevoie, iar asta implică mai mult decât câțiva furnizori. Necesită implicare din partea autorităților de reglementare; acces la finanțare angro în monedă locală cu costuri reduse; furnizori de servicii financiare mai puternici și mai digitali; și o infrastructură de piață mult mai bună, în special în ceea ce privește datele. Vestea bună este că acest lucru s-a mai întâmplat în diferite părți ale lumii. Așadar, cu suficiente investiții strategice și parteneriate, putem face același lucru în Africa.

Bull: În primul rând, ne-ar plăcea să vedem sectoarele public și privat și actorii din domeniul dezvoltării colaborând în acest sens, discutând despre cum ar putea arăta o nouă arhitectură. Există provocări complexe care vor necesita colaborarea între diferiți actori de pe piață, care lucrează în prezent la propriile tranzacții în mod izolat. Cum putem construi acest sistem de piață care să poată primi finanțare de la donatori într-un mod care să poată fi utilizat cât mai eficient? Cum construim căi de acces în sistem pentru persoanele capabile care se află în afara acestuia? Nu putem pur și simplu să aruncăm cu bani în situație și să spunem „Mult noroc”. Necesită să ne gândim cu toții mult mai bine la cum și unde putem avea cel mai mare impact și să lucrăm împreună pentru a realiza acest lucru.

Această conversație a fost editată din punct de vedere al lungimii.