Kelas menengah Amerika Latin: Besar, terus bertumbuh - dan masih terancam tertinggal

Selama dua dekade terakhir, Amerika Latin dan Karibia telah dengan cepat mengembangkan kelas menengah mereka. Saat ini, sekitar 400 juta orang - 61% dari populasi kawasan ini - dianggap sebagai kelas menengah, dengan daya beli tahunan lebih dari $5 triliun. Pada tahun 2035, angka tersebut diproyeksikan mencapai hampir $7 triliun.

Pergeseran ini mencerminkan keuntungan pembangunan yang besar, dengan jutaan orang keluar dari kemiskinan dan menuju Access keuangan yang lebih besar dan peningkatan pola pengeluaran. Namun, skala tidak menjamin stabilitas - dan banyak rumah tangga yang telah memasuki kelas menengah tetap rapuh secara finansial. Kehilangan kontrak dalam pekerjaan informal, penyakit yang menimbulkan biaya tak terduga, atau gangguan terkait iklim dapat mengikis tabungan atau dana darurat. Pandemi membuat kerentanan ini semakin terlihat: 14 juta orang tergelincir kembali ke dalam kerentanan dalam satu tahun (lihat gambar 1).

Menurut World Data Lab, rumah tangga dianggap sebagai kelas menengah jika membelanjakan setidaknya $13 per orang per hari (PPP 2021). Namun, lebih dari 100 juta orang di LAC - sekitar seperempat dari kelas menengahnya - hidup sedikit di atas ambang batas pada $13-$20 per hari, menggarisbawahi betapa banyak orang yang masih rentan terhadap mobilitas ke bawah saat terjadi guncangan. Tabungan yang terbatas dan cakupan asuransi yang parsial membuat rumah tangga dan usaha kecil rentan terhadap satu gangguan. Di negara-negara yang lebih kecil, ketergantungan pada pariwisata dan pengiriman uang serta paparan terhadap cuaca ekstrem memperparah kerentanan ini.

Bahkan Brasil dan Meksiko - mesin pertumbuhan kelas menengah terbesar di kawasan ini - mengalami pergeseran pertumbuhan ke kota-kota sekunder dengan pasar tenaga kerja yang lebih tipis dan eksposur yang lebih besar terhadap guncangan. Di banyak kota ini, akses ke keuangan tertinggal di belakang metro utama, sehingga lebih sulit bagi rumah tangga untuk menahan gangguan dan tetap menjadi kelas menengah. Di seluruh Amerika Selatan dan Tengah, wilayah perkotaan yang lebih kecil diproyeksikan akan mendorong sebagian besar pertumbuhan kelas menengah di masa depan (lihat gambar 2).

Agenda inklusi Amerika Latin berkembang dari membantu rumah tangga mencapai kelas menengah menjadi memastikan mereka tetap berada di sana. Prioritasnya bukan lagi melewati ambang batas pengeluaran, tetapi membangun penyangga, mengelola risiko, dan menahan guncangan ekonomi - sebuah pergeseran dari inklusi dasar ke arah kesehatan keuangan.

Pergeseran dari Access ke ketahanan - kemampuan untuk mengatasi guncangan yang tidak terduga - membutuhkan ekosistem bisnis kecil yang lebih kuat, alat keuangan yang lebih inklusif, dan sistem publik yang mampu merespons dengan cepat ketika guncangan terjadi. Hal ini juga membutuhkan pengakuan atas peran sentral usaha mikro, kecil dan menengah dalam mendorong lapangan kerja, pendapatan dan mobilitas di seluruh wilayah.

Di Mastercard, kami melihat kelas menengah yang muncul tidak hanya sebagai konsumen tetapi sebagai pengusaha, pekerja, dan jangkar komunitas. Mendukung ketahanan mereka berarti mendukung bisnis, penyedia layanan keuangan, dan ekosistem yang menopang mereka.

Bisnis kecil sering kali menjadi yang pertama terkena dampak inflasi, gangguan rantai pasokan, atau ketidakamanan lokal - dan yang terakhir pulih tanpa dukungan. Memperkuat kemampuan digital dan operasional mereka dan Access mereka ke keuangan membantu menstabilkan pendapatan rumah tangga dan ekonomi lokal.

Melalui Mastercard Strive, kami bermitra dengan organisasi lokal di Meksiko dan Kolombia untuk memperkuat usaha kecil dengan mendigitalkan operasi dan meningkatkan Access ke modal — membantu melindungi pendapatan yang menopang rumah tangga kelas menengah. Hal ini sangat penting ketika ambang batas inklusi keuangan — pengeluaran harian minimum yang diperlukan untuk Access keuangan formal — tetap lebih tinggi dari rata-rata regional. Ambang batas inklusi Meksiko dan Kolombia berada di atas rata-rata LAC, dan tingkat inklusi mereka tertinggal dari Brasil dan Chili dengan selisih yang cukup jauh (lihat Gambar 3).

Di Amerika Tengah, inisiatif kami dengan RISE di Guatemala mendigitalkan pembayaran upah untuk pekerja pedesaan, meningkatkan keamanan pendapatan, dan memperluas Access ke layanan keuangan formal. Upah digital tidak hanya mengurangi risiko dan kebocoran, tetapi juga menciptakan jalur ke riwayat tabungan dan kredit, sehingga memperluas kesehatan keuangan. Guatemala memiliki salah satu tingkat inklusi terendah di kawasan ini, sehingga menjadikannya negara kunci dalam mengurangi hambatan terhadap keuangan formal (lihat gambar 3).

Untuk meningkatkan dan mempertahankan dampak, kemitraan publik-swasta sangat penting. Infrastruktur pembayaran digital, sistem perlindungan sosial yang adaptif, dan fasilitas kredit yang ditargetkan dapat membantu pemerintah merespons secara lebih efektif selama krisis, memastikan bahwa rumah tangga dan bisnis memiliki likuiditas dan dukungan yang diperlukan untuk menghadapi gangguan.

Amerika Latin merupakan salah satu pasar kelas menengah terbesar dan paling penting secara ekonomi di dunia. Di luar Brasil dan Meksiko, proyeksi persentase pertumbuhan tercepat terkonsentrasi di negara-negara yang lebih kecil seperti Suriname, Nikaragua, dan Honduras (lihat Gambar 4).

Komitmen baru Mastercard untuk menghubungkan dan melindungi 500 juta individu dan usaha kecil di jalur menuju kesehatan keuangan mencerminkan kenyataan ini. Di Amerika Latin, komitmen itu diterjemahkan ke dalam memperkuat usaha kecil, memperluas Access digital dan bermitra dengan pemerintah dan masyarakat sipil untuk membangun sistem yang siap kejutan.

Jika 20 tahun terakhir ditentukan oleh mobilitas, maka dekade berikutnya harus ditentukan oleh daya tahan. Kelas menengah yang besar menandakan pertumbuhan dan kemajuan ekonomi, tetapi kelas menengah yang tangguh adalah fondasi untuk pertumbuhan ekonomi inklusif yang berkelanjutan.