Offenes Banking in Lateinamerika

Sechs Länder. Sechs Weiterentwicklungen des Open Banking oder, allgemeiner, des Open Finance. Eine Zahl, die voraussichtlich steigen wird, sobald andere Länder nachziehen.

Finanzinstitute, ob sie nun in einem Land oder in vielen Ländern tätig sind, stehen heute vor der Aufgabe, eine ganze Region zu durchdringen.

Welche ungenutzten Möglichkeiten könnten sich in einem Land aufgrund seiner Entwicklung in einem anderen Land ergeben? Welche Ansätze lassen sich in verschiedenen Ländern replizieren und welche nicht?

Brasilien verfügt über eine umfassende Regulierung. Kolumbien konzentriert sich zunächst auf Zahlungsauslösedienste (PIS), während das mexikanische Fintech-Gesetz nur Kontoinformationsdienste (AIS) abdeckt, obwohl die Zentralbank PIS prüft. Chile verabschiedet ebenfalls ein Fintech-Gesetz, das jedoch ausdrücklich auch PIS umfasst. Argentinien und Peru deuten in ihren Ansätzen zur Regulierung von Echtzeitzahlungen eine solche an.

Ihr gemeinsames Ziel, Wettbewerb und Innovation anzuregen, hat es aus den regulatorischen Grundlagen des Open Banking in Europa übernommen. Dann fügen sie ein weiteres Ziel hinzu: finanzielle Inklusion. Die Dringlichkeit variiert in den sechs Fällen.

Laut Analysen von Mastercard Market Trends unter Verwendung von Daten von RBR Data Services und der Weltbank (im Folgenden MMT) liegt der Anteil der Bevölkerung mit Bankzugang in Mexiko bei 45 % und in Chile bei 89 % ; der Anteil der Bevölkerung ohne Bankzugang ist in beiden Ländern höher. Diese Überlegungen unterstreichen den länderübergreifenden Fokus auf digitale Zahlungen mit geringem Wert, um die Abhängigkeit von Bargeld zu verringern.

Weniger Bargeld bedeutet mehr finanzielle Inklusion. Die damit verbundenen digitalen Zahlungen schaffen Möglichkeiten für alternative Kreditwürdigkeitsbewertungen und eine stärkere finanzielle Inklusion. Inzwischen werden Echtzeit-Zahlungssysteme, die vom Open Banking profitieren und gleichzeitig zum Erfolg des Open Banking beitragen, immer mehr zur Erwartungshaltung bei digitalen Zahlungen.

Die unterschiedlichen Ausprägungen des Open Banking in Lateinamerika erfordern eine zweigleisige Analyse jedes einzelnen Landes:

1. Regulierung und Infrastruktur: Ein Blick hinter die Kulissen der Top-Down-Rahmenbedingungen und technologischen Möglichkeiten.
2. Marktumfeld und Chancen: Ein Blick auf das Konsumverhalten und die Rolle von Finanzinstituten.

Eine grobe Darstellung der sechs Länder auf einem „Hype-Zyklus“, einer von der US-amerikanischen Unternehmensberatung Gartner verwendeten Karte zur Veranschaulichung der Reife und Akzeptanz neuer Trends wie Open Banking, ergibt Folgendes:

Brasiliens führende Position auf dem „Pfad der Aufklärung“ ist aus zwei Gründen von Bedeutung. Erstens ist es das einzige Land, das die Bedeutung von Open Banking in der Region überzeugend unter Beweis stellt. Zweitens stellt diese Leistung Mexikos Status als Vorreiter in den Schatten und verändert die unten verwendete chronologische Reihenfolge, die darauf basiert, wann jedes Land in den Zyklus eingetreten ist.

In mancher Hinsicht ist Mexiko ein Vorreiter.

Mexiko war 2018 eines der ersten Länder weltweit, das eine Regulierung für Open Banking einführte, ganz zu schweigen von seinem umfassenderen Fokus auf Open Finance. Im selben Jahr trat auch die überarbeitete Zahlungsdiensterichtlinie (PSD2) der EU in Kraft, die sichere Anwendungsprogrammierschnittstellen (APIs) gegenüber Web-Scraping für den Datenaustausch förderte.

Im Jahr 2019 brachte Cobro Digital (CoDi) Einzelhandelstransaktionen mit geringem Betrag in die Echtzeit-Zahlungsinfrastruktur Sistema de Pagos Electrónicos Instantáneos (SPEI) in Mexiko ein. Die Einführung des vergleichbaren brasilianischen Zahlungssystems Pix lag noch ein Jahr in der Zukunft.

Mexikos gesamter Ansatz war ebenfalls innovativ.

Erstens bettet es seine Open-Finance-Regulierung in ein „Fintech-Gesetz“ ein.  Die neuartige Einbeziehung von Fintech-Unternehmen als Anbieter und nicht nur als Empfänger in einen bidirektionalen Datenfluss entspricht dem Status des Landes neben Brasilien als eines der beiden Fintech-Zentren Lateinamerikas. Und die Option, auch wenn sie nicht genutzt wird, nicht prohibitive Gebühren für den Datenzugriff zu erheben, trägt der wachsenden Parität zwischen etablierten Unternehmen und Fintech-Startups Rechnung.

Zweitens stellt das Gesetz die finanzielle Inklusion in seiner Liste der Motive auf eine Stufe mit der Förderung des Wettbewerbs. Im Vergleich dazu betrachtet die britische Finanzaufsichtsbehörde (Financial Conduct Authority) die finanzielle Inklusion als eine der „ neuen Entwicklungen“ des Open Banking, die nicht zu den ursprünglichen Überlegungen gehörte.

Doch der Weg eines Pioniers ist oft der schwierigste.

Mexikos fehlende vollständige API-Standardisierung ist weltweit nicht ungewöhnlich, ebenso wenig wie die Einbeziehung von Kontoinformationsdiensten (AIS) ohne Zahlungsauslösedienste (PIS) in sein Fintech-Gesetz. Doch beides birgt Herausforderungen.

Während ein Datenaggregator auch bei der Verbindung standardisierter APIs hilfreich sein kann, ist er in der Regel unerlässlich, wenn es über private Eins-zu-Eins-Verbindungen hinausgeht. Die Vielzahl privater Aggregatoren, die nach unterschiedlichen Standards arbeiten, führt dazu, dass Open Banking in Mexiko weder einfach noch kohärent ist und oft noch auf Web-Scraping zurückgegriffen wird. Und trotz des Anspruchs auf offene Finanzmärkte mangelt es auch an Spielraum, da es noch keine PIS-Regulierung gibt, die die ersten sekundären Bestimmungen für AIS ab 2020 begleiten würde, obwohl die Zentralbank Interesse an PIS zeigt.

Im Moment kann SPEI in Mexiko nicht von Open Banking profitieren, wie es Pix in Brasilien kann. Die Situation allein erklärt zwar nicht die bisher schleppende Akzeptanz von CoDi, aber sie verheißt nichts Gutes. Laut Daten der Zentralbank haben in den vier Jahren seit der Einführung von CoDi im Oktober 2019 nur 1,6 Millionen Konten bei einer Bevölkerung von fast 128 Millionen mindestens eine Zahlung mit CoDi getätigt.

Mit dem Start von Dinero Móvil (DiMo) im September 2023 soll die Nutzung gesteigert werden, indem Telefonnummern ähnlich wie bei Pix mit Konten verknüpft werden. Die Auswirkungen bleiben abzuwarten – insbesondere, ob dies Auswirkungen auf die privaten „Closed-Loop“-Alternativen zu CoDi hat, die von Fintech-Unternehmen eingerichtet wurden, die nicht direkt mit SPEI verbunden sind.

Zum einen sind die Finanzinstitute in Mexiko derzeit in drei Bereichen etwas eingeschränkt: begrenzte API-Standardisierung, fehlende PIS-Regulierung und geringe Akzeptanz von Echtzeit-Zahlungen im Einzelhandel mit niedrigem Wert.

Darüber hinaus verfügen laut MMT nur 45 % der erwachsenen Bevölkerung Mexikos über ein Finanzkonto – der niedrigste Prozentsatz im Vergleich zu einem Durchschnitt von 70 % in sechs Ländern. Eine liberalere Auslegung, die auch im Voraus finanzierte mobile Geldkonten bei E-Geld-Instituten einschließt, erhöht den Anteil laut der globalen Datenbank für finanzielle Inklusion der Weltbank (Findex) dennoch nur auf 49 %. Laut Findex liegt die Mobilfunkdurchdringung bei 80 % und damit am niedrigsten unter den sechs Ländern (Durchschnitt: 89 %).

Andererseits beherbergt Mexiko nach Brasilien die zweitgrößte Volkswirtschaft und Bevölkerung Lateinamerikas. Mit 773 Fintech-Unternehmen Ende 2023 stellt China laut der Risikokapitalgesellschaft Finnovista die zweithöchste Anzahl in der Region nach Brasilien dar. Private API-Aggregatoren umgehen den Mangel an Standardisierung, ein PIS-Framework ist unvermeidlich, und Echtzeitzahlungen sind bereits verfügbar.

Viele Finanzinstitute arbeiten bereits als oder mit Anbietern von Kontoinformationsdiensten (AISPs) in Bereichen wie Finanzmanagement und Kreditvergabe zusammen. Kunden mit hohem Bankzugang sind ein naheliegender Ausgangspunkt, aber alternative Kreditbewertungsverfahren unter Einbeziehung von Daten aus mobilen Geldkonten könnten die Reichweite auf Kunden ohne oder mit eingeschränktem Bankzugang ausweiten. Die Kontoeröffnung und das Onboarding per Fernzugriff mit e-KYC (Know Your Customer) ermöglichen auch den Zugang zu bisher schwer erreichbaren Zielgruppen.

Kreditbewertungsplattformen können sogar angeschlossenen Kreditgebern Bewertungen zur Verfügung stellen, damit diese um Verbraucher konkurrieren können, die dann die mit begrenzten Kreditmöglichkeiten verbundenen „Armutsprämien“ vermeiden können. Und das Fehlen eines PIS schränkt derzeit die Zahlungsdienste nicht ein, zu denen auch „Jetzt kaufen, später zahlen“ (BNPL) für mobile Geldkonten mit Kreditlimits gehören, die an eine verantwortungsvolle Nutzung geknüpft sind.

Mexiko steckt momentan noch im „Tal der Enttäuschung“ des Open Banking fest, wird sich aber unweigerlich wieder daraus befreien. Die Möglichkeiten für Finanzinstitute sind derzeit vielleicht nicht so vielfältig und zahlreich wie in Brasilien, aber sie wurden auch noch nicht von Wettbewerbern ausgeschöpft.

Wenn Mexiko der Vorreiter ist, dann ist Brasilien der Maßstab.

Etwas mehr als zwei Jahre nach Mexiko im Jahr 2018 veröffentlichte Brasilien im Jahr 2020 seine Verordnung zum Open Banking . Es gibt Ähnlichkeiten: Fintech-Startups und etablierte Banken befinden sich auf einem gleichen Spielfeld, und der Umfang umfasst auch offene Finanzdaten. Brasiliens Ansatz ist jedoch etwas anders.

Anstatt Open Banking in ein Fintech-Gesetz einzubinden, das weitere spezifische Regulierungen vorsah, ging Brasilien von Anfang an einen spezifischen und umfassenden Weg. Phase 1 der Verordnung trat Anfang 2021 in Kraft, gefolgt von einer auf AIS fokussierten Phase 2 und einer auf PIS fokussierten Phase 3. Während Mexiko stagniert, befindet sich Brasilien in seiner vierten Phase der „offenen Finanzwirtschaft“, die über das Bankwesen hinausgeht und auch Versicherungen und Investitionen öffnet.

Am 1. Februar 2023, genau zwei Jahre nach dem Start der ersten Phase, feierte die brasilianische Zentralbank laut eigenen Angaben 15 Millionen Nutzer. Laut einer Analyse von Mastercard, die auf Statistiken der brasilianischen Zentralbank (Banco Central do Brasil) und von UK Open Banking Limited basiert, haben sich die erfolgreichen API-Aufrufe in Brasilien im Juni 2023 mit 4,8 Milliarden mehr als vervierfacht gegenüber den 1,1 Milliarden in Großbritannien. Zugegeben, Brasiliens Bevölkerung ist mehr als dreimal so groß, aber Brasilien hat für diese Leistung auch drei Jahre weniger benötigt als Großbritannien.

Open Banking in Brasilien synchronisiert sich nun auch mit dem brasilianischen Echtzeit-Zahlungssystem Pix für den Einzelhandel. Pix wurde im November 2020 gegründet und erreichte innerhalb von zwei Jahren 140 Millionen Nutzer. Stand Oktober 2023 liegt die Nutzung bei 156 Millionen oder über 70 % der Bevölkerung.

Ein umfassender Ansatz für Open Banking, synchronisiert mit einem populären Echtzeit-Zahlungssystem, macht Brasilien zu einem wichtigen Markt für Innovationen.

Laut MMT beträgt der Anteil der Kreditkartenüberweisungen an den bargeldlosen Transaktionen in Brasilien 42 % . Der Prozentsatz ist der zweithöchste gegenüber einem Sechs-Länder-Durchschnitt von 37 %, der durch Perus eindeutige Dominanz von 81 % unter anderen Marktbedingungen bereits nach oben verzerrt ist.

Auch im Bereich der Fintech-Branche hat Brasilien seine Vormachtstellung unter Beweis gestellt, nachdem es jahrelang mit Mexiko um den Titel des Fintech-Zentrums Lateinamerikas gerungen hatte: Laut Finnovista gab es in Brasilien im Jahr 2021 771 Fintech-Unternehmen, in Mexiko hingegen nur 512. Mexiko erreichte Ende 2023 einen vergleichbaren Wert von 773  .

Doch im Gegensatz zu Mexiko ist der Vorteil des ersten Anbieters immer weniger verfügbar, je weiter Brasilien auf dem „Pfad der Aufklärung“ voranschreitet. Alternative Kreditbewertungssysteme, ein sofortiger und weitgehend automatisierter Onboarding-Prozess sowie ein persönliches Finanzmanagement (PFM) mit konsolidierter Ansicht über die Konten anderer Anbieter hinweg werden immer mehr zur Selbstverständlichkeit.

Der Bereich hat sich bereits weiterentwickelt und bietet zusätzliche Dienstleistungen an, wie zum Beispiel Cross-Selling-Services basierend auf dem finanziellen Bedarf oder PFM-Tools, die Kunden warnen, wenn ein Konto, auch bei anderen Anbietern, von einer Kontoüberziehung bedroht ist. Mit PIS können Anbieter automatisierte Investitionen anbieten, wie zum Beispiel die Nutzung variabler wiederkehrender Zahlungen mit Sweep-Konten in Großbritannien.

Es bietet sich eine neue Chance, wo Pix und PIS an der Schnittstelle zwischen eingebettetem Finanzwesen, Open Banking und Banking as a Service (BaaS) zusammenkommen. Die zentrale Struktur von Pix ermöglicht es dem Verbraucher, eine Zahlung vorzunehmen, ohne die Website des Händlers zu verlassen.

Im Mai 2023 trafen sich die Fintech-Branchenverbände der Länder der Pazifik-Allianz – FinTech México, Colombia Fintech, FinTech Perú und FinteChile – um über offene Finanzstandards zu diskutieren.

Die Zusammenarbeit kommt zum richtigen Zeitpunkt. Ein gemeinsamer Ansatz steht im Gegensatz zu dem fast umgekehrten Verhältnis zwischen den Ansätzen Kolumbiens und Mexikos: Kolumbiens Open-Finance-Dekret von 2022 konzentriert sich auf PIS; Mexikos Fintech-Gesetz von 2018 konzentriert sich auf AIS.

Kolumbiens Plan, AIS im Jahr 2025 als Phase 3 seines vierphasigen Ansatzes einzuführen, gefolgt von der finanziellen Portabilität in Phase 4 im Jahr 2026, um die Übertragung aller mit Finanzprodukten verbundenen Kundendaten zu erleichtern, wird eine Angleichung in eine Richtung bewirken, während PIS vorerst ein Alleinstellungsmerkmal in Kolumbien bleibt. Unterdessen ermöglicht der erfolgreiche Abschluss der „allgemeinen“ Phase 1 in Kolumbien im Februar 2024 die planmäßige Veröffentlichung spezifischer PIS-Standards bis Dezember 2024 als Phase 2. Dafür benötigt Kolumbien jedoch auch in einem anderen Bereich Spezifizierung: Echtzeitzahlungen.

Kolumbien bietet derzeit drei Systeme an, die Zahlungen von Konto zu Konto mit geringem Betrag unterstützen: Botón PSE (Pagos Seguros en Línea), Transfiya und Redeban Entre-Cuentas. Im Gegensatz zu Mexikos CoDi/DiMo und Brasiliens Pix werden sie alle privat und nicht von der Zentralbank betrieben. Die ersten beiden werden von ACH Colombia, einem automatisierten Clearinghaus im Besitz eines Bankenkonsortiums, betrieben; die dritte wird von Redeban, einem Zahlungsdienstleister, betrieben.

Botón PSE ist die älteste und etablierteste der drei: Sie wird von über 23.000 Einzelhändlern und über 30 Finanzinstituten akzeptiert; die Hälfte der Kolumbianer gab in einer kürzlich vom Mastercard Account-based Payments Advisory (APA) durchgeführten Umfrage an, sie zu nutzen. Allerdings handelt es sich nur aus Nutzersicht um eine „Echtzeit“-Abwicklung, da die beteiligten Banken die Gelder erst im Nachhinein über das ACH-System abwickeln. Es konkurriert mit anderen digitalen Geldbörsen von einzelnen Banken oder E-Geld-Institutionen, die im Gegensatz zu Botón PSE in der Regel QR-Codes unterstützen.

Transfiya und Redeban Entre-Cuentas sind beide Echtzeitnetzwerke. Transfiya begann 2019 mit Peer-to-Peer-Überweisungen (P2P), beschäftigt sich aber jetzt auch mit Peer-to-Merchant-Überweisungen (P2M) nach dem Vorbild seines PSE-Pendants. Redeban Entre-Cuentas konzentriert sich seit Ende 2022 auf interoperable QR-Codes über alle Anbieter digitaler Geldbörsen in Kolumbien hinweg und wickelt die Transaktionen dann in Echtzeit ab.

Im Oktober 2023 griff die Zentralbank mit einer Verordnung ein, um die Verwirrung zu beseitigen, indem sie die Interoperabilität aller Echtzeit-Zahlungssysteme für Kleinbetragszahlungen vorschrieb. Ziel ist ein Sistema de Pagos Inmediatos (SPI) – ein Akronym, das auch für das brasilianische Sistema de Pagamentos Instantâneos (SPI) verwendet wird, welches den Nutzern unter dem Namen Pix bekannt ist – mit einem zentralisierten Verzeichnis und einer zentralisierten Abrechnung. Der Erfolg von SPI wird von der Kompatibilität zwischen Transfiya und Redeban Entre-Cuentas sowie einer ähnlichen Popularität wie bei Botón PSE abhängen.

Bargeldabhebungen machen in Kolumbien 61 % des Bruttodollarvolumens (GDV) von Zahlungskarten aus, in Mexiko sind es 46 % und in Brasilien 24 %. Von den sechs Ländern weist nur Peru mit 66 % einen höheren Wert auf. Laut MMT liegt Kolumbien mit 32 Kartenzahlungen pro Jahr und Erwachsenem an der Spitze der sechs Länder. Die Zahl liegt unter der Hälfte der mexikanischen 65 und weit unter der des Spitzenreiters Brasilien mit 238.

Doch innerhalb dieser Bargelddominanz verbergen sich einige Anomalien. Der Anteil der Banken in Kolumbien liegt mit 65 % höher als in Mexiko mit 45 %, ist aber immer noch niedriger als in Brasilien mit 85 %. Die Durchdringung kontaktloser Karten mit 62 % übertrifft Brasilien mit 35 % und Mexiko mit 22 %.

Das Bankwesen wird durch das Agenturbanking gestärkt, bei dem lokale Einzelhändler als Bankagenten fungieren und im Auftrag von Banken Finanzdienstleistungen erbringen. Dies kann als Vorläufer von Banking as a Service (BaaS) betrachtet werden. Die Nutzung kontaktloser Debitkarten im öffentlichen Verkehrssystem von Bogotá dürfte die hohe Verbreitung kontaktloser Zahlungsmethoden erklären, obwohl die Kartennutzung ansonsten relativ gering ist.

Das Ergebnis ist eine Bevölkerung, die gut mit Bankkonten versorgt ist und bereit ist, bargeldlos zu bezahlen, wenn es ihr passt. Dieses Szenario spielt sich in einem Land ab, das kurz davor steht, von umfassender Regulierung und unterstützender Infrastruktur zu profitieren.

Private API-Aggregatoren beheben vorerst das Fehlen von API-Standards und unterstützen AIS-Standards wie PFM und alternative Kreditbewertungssysteme. Der kolumbianische Vorstoß für PIS bedeutet unterdessen, dass Finanzinstitute bereits Zahlungen im Namen der Verbraucher einleiten.

Da Kolumbien im Hype-Zyklus den „Gipfel der überzogenen Erwartungen“ erreicht hat, haben Finanzinstitute die Chance, den darauffolgenden Tiefpunkt so flach wie möglich zu halten.

Der naheliegende Vergleichspunkt für Chiles „Fintech-Gesetz“ von 2023, dessen begleitende Verordnung voraussichtlich Mitte 2024 in Kraft treten wird, ist Mexikos Fintech-Gesetz aus dem Jahr 2018, das fast fünf Jahre zuvor verabschiedet wurde. 

Doch im Gegensatz zum einzigen „Artículo 76“ im mexikanischen Recht widmet das chilenische Gesetz seinem Sistema de Finanzas Abiertas (SFA) für offene Finanzen einen ganzen „Título“ mit mehreren Artikeln. Spezifische API-basierte Regulierungen, die an Standards für AISPs und PISPs gekoppelt sind, werden voraussichtlich Ende 2024 in Kraft treten. Aktuell unterliegen Finanzinstitute bei der Durchführung von Open Banking der Selbstregulierung beim Web Scraping.

Echtzeitzahlungen bringen einen weiteren Unterschied mit sich. Mexiko verfügt über die Infrastruktur, hat PIS aber noch nicht eingeführt; Chile schränkt PIS nicht ein, aber seine Transferencias Electrónicas de Fondos (TEF) aus dem Jahr 2008 unterstützen keine Kleinbetragszahlungen im Einzelhandel.

Chile prüft derzeit die Möglichkeit, Kleinbetragszahlungen in Echtzeit von Anfang an mit Open Banking zu synchronisieren. In diesem Sinne ist seine Situation eher mit der Kolumbiens vergleichbar, das sich in einer ähnlichen Position im Hype-Zyklus befindet, als mit der Mexikos.

Das Fehlen eines vergleichbaren Systems wie Botón PSE in Chile ist in einer Wirtschaft, in der Bargeld nicht dominiert, nachvollziehbar. 

Laut MMT weist Chile mit 23 % den niedrigsten Anteil an Bargeldabhebungen im Verhältnis zum gesamten Zahlungskartenvolumen unter den sechs untersuchten Ländern auf. Dieser Anteil ist weitaus niedriger als der von Kolumbien mit 61 % und liegt sogar noch unter dem von Brasilien mit 24 %. Im Gegensatz zu Brasilien hat Chile jedoch nicht viele seiner ehemaligen Bargeldnutzer mit einer Echtzeit-Zahlungslösung wie Pix abgeworben.

Chiles Bankenquote liegt mit 89 % an der Spitze gegenüber einem Durchschnitt von 70 % in sechs Ländern. Die Anzahl der Kartenzahlungen pro Erwachsenem und Jahr beträgt 235 gegenüber einem Durchschnitt von 117 in sechs Ländern und liegt damit nur knapp unter der von Brasilien mit 238, so MMT. Mit 89 % weist Chile zudem die höchste Smartphone-Durchdringung auf, verglichen mit einem Durchschnitt von 75 % in sechs Ländern.

Laut Finnovista beherbergt Chile 300 Fintech-Unternehmen und ist daher auch im Fintech-Bereich kein unbedeutender Akteur. Dennoch liegt die Gesamtzahl unter der Hälfte derjenigen der Spitzenreiter Brasilien und Mexiko und liegt hinter Kolumbien und Argentinien mit jeweils 369 bzw. 343 zurück.

Die noch ausstehenden API-Standards hindern Finanzinstitute nicht daran, als AISPs und PISPs tätig zu sein. Hohe Bankenvolumina führen jedoch dazu, dass die finanzielle Inklusion eine geringere Priorität hat und Open-Banking-Dienstleistungen möglicherweise eine eher europäische Ausrichtung erhalten, wie beispielsweise die AIS-basierten Rechnungsaggregationsdienste, die von den meisten großen chilenischen Banken angeboten werden. Die Verknüpfung von Rechnungsaggregation und Rechnungszahlung ist ein logischer nächster Schritt, der bereits von einigen Zahlungsdienstleistern angeboten wird.

Weniger erwartet im chilenischen Markt mit seiner hohen Dichte an Banken und Kreditkarten ist vielleicht die Nachfrage nach Zahlungen zwischen Konten im stationären Handel. Obwohl es noch keine Pläne für eine eigene Infrastruktur für Echtzeit-Zahlungen mit geringem Wert gibt, unterstützt die Zentralbank die Entwicklung vonClearingstellen für Kleinbetragszahlungen im Einzelhandel.

Eine Erklärung liefert der Vergleich mit Ländern wie Großbritannien, wo finanzielle Inklusion eher als eine der „neuen Entwicklungen“ des Open Banking betrachtet wird denn als ein ursprüngliches Ziel. Laut den Länderberichten von MMT liegt Chiles Anteil an Bargeldabhebungen am gesamten Kartenumsatz bei 23 % , verglichen mit 9 % in Großbritannien. Und die Bankkontoquote von 89 % der Bevölkerung steht im Vergleich zu einem nahezu universellen Zugang zu Bankdienstleistungen in Großbritannien.

Noch aussagekräftiger sind die relativen Kartenbesitzquoten bei Personen ab 15 Jahren: 24 % Kreditkarten und 79 % Debitkarten in Chile gegenüber 62 % bzw. 95 % in Großbritannien, laut Findex. Die im Vergleich zu Großbritannien niedrigeren Werte in Chile korrelieren zudem mit einer höheren Nutzung von Mobiltelefonen für Zahlungen. In Chile tätigten 41 % der Kunden im Jahr 2021 digitale Zahlungen im stationären Einzelhandel per Smartphone; im Vereinigten Königreich lag dieser Anteil bei 26 %. Laut Findex zahlten in Chile 45 % der Befragten ihre Strom- und Gasrechnungen per Mobiltelefon, im Vergleich zu nur 14 % in Großbritannien.

Während chilenische Finanzinstitute die europäischen Ansätze zur Steigerung der finanziellen Inklusion beobachten, sollten sie diese gleichzeitig auch in die ihnen näher liegenden lateinamerikanischen Ansätze einbetten.

Argentinien und Chile teilen sich eine der längsten internationalen Grenzen der Welt. Ihre Ansätze zum Open Banking und zu Echtzeitzahlungen stehen sich derzeit diametral gegenüber. Während Chile mit Blick auf Echtzeitzahlungen eine Regulierung für offenes Banking eingeführt hat, deutet Argentiniens Fokus auf Echtzeitzahlungen auf offenes Banking hin.

Das Transferencias 3.0-System der Zentralbank wurde 2021 vollständig in Betrieb genommen und bietet interoperable QR-Codes für Echtzeit-Zahlungen zwischen Konten. Um die Finanzierungsmechanismen für digitale Geldbörsen besser zu unterstützen, ersetzt die Zentralbank außerdem ihre Echtzeit-Lastschriften „débito inmediato“ (DEBIN) durch „transferencias inmediatas 'pull'“ (TIP), um den Verbrauchern mehr Kontrolle zu geben.

Das Fehlen eines zentralisierten Markenauftritts, wie etwa der Logos von Pix aus Brasilien oder DiMo aus Mexiko, hat jedoch dazu geführt, dass ein Konsortium von fast 40 Finanzinstituten Transferencias 3.0 über eine selbsternannte „Bankengeldbörse“ namens MODO stützen musste.

Die Beziehung zwischen MODO und Argentiniens größter digitaler Geldbörse, einer Erweiterung der größten E-Commerce-Plattform des Landes, entwickelt sich weiter. Die Zentralbank treibt die Annäherung mit einer Erklärung vom Mai 2022 voran, in der festgelegt wird, dass alle Anbieter digitaler Geldbörsen es den Verbrauchern ermöglichen müssen, jedes beliebige Bankkonto zu verknüpfen, auch wenn es nicht vom Anbieter der Geldbörse selbst angeboten wird.

Das Kommuniqué der Zentralbank handelt von der Verknüpfung von Konten und nicht von der sicheren Weitergabe von Kontodaten; es handelt sich also nicht um Open Banking im eigentlichen Sinne. Doch sein offener Ansatz entspricht dem Geist des Open Banking und fungiert als „Innovationsauslöser“ im Hype-Zyklus, der als wahrscheinlicher Vorbote von Regulierungen gilt.

Interoperable QR-Codes dürften in Argentinien Anklang finden, wo die Smartphone-Nutzung bei 81 % und die Nutzung von Mobiltelefonen mit 92 % nahezu allgegenwärtig ist, so MMT. Von den sechs Ländern übertrifft nur Chile diese Prozentsätze mit 89 % und 96 %.

Laut Angaben der Zentralbank trug Transferencias 3.0 dazu bei, dass die Zahlungen über mobile Geräte im April 2023 198,8 Millionen erreichten. Dennoch stellen die 198,8 Millionen Transaktionen weniger als zwei Drittel der 308,7 Millionen Transaktionen dar, die im selben Monat ausschließlich mit Debit- und Kreditkarten getätigt wurden. Die Zahl scheint zudem etwas irreführend auch Zahlungen einzuschließen, die mit Karten getätigt wurden, die in digitalen Geldbörsen auf Mobilgeräten gespeichert sind.

Trotz des anhaltenden Wachstums bei Zahlungen zwischen Konten ist Argentiniens Anteil an Kreditkartenüberweisungen mit 19 % aller bargeldlosen Transaktionen der niedrigste unter den sechs Ländern (Durchschnitt: 37 %), so MMT. Aus dieser Perspektive betrachtet, finden die gegensätzlichen Ansätze Argentiniens und Chiles letztlich in ähnlichen Kontexten statt: relativ hohes Bankwesen und begrenzte Nutzung von Kredittransfers. Der Unterschied liegt in Argentiniens Abhängigkeit von Bargeld und einem anfänglichen Fokus auf die Auslösung von Zahlungen, der eher dem kolumbianischen Ansatz entspricht.

Eine Besonderheit Argentiniens besteht derzeit darin, dass die Marktvolatilität PFM und die Auslösung von Zahlungen in Echtzeit zu wertvollen Instrumenten für Privatpersonen und Unternehmen macht, die vermeiden wollen, von Währungsschwankungen überrascht zu werden. Der Wunsch ist spürbar: Die Argentinier sind im Umgang mit Kryptowährungen, die ja nicht gerade für ihre Stabilität bekannt sind, am verträglichsten: Laut einer Mastercard-Studie von Anfang 2022 gaben 28 % der Argentinier an, sie benutzt zu haben, im Vergleich zu 16–18 % in den anderen fünf Ländern.

Es ist paradox, dass der führende Anbieter digitaler Geldbörsen des Landes, der von 88 % der Argentinier in einer kürzlich durchgeführten APA-Umfrage genutzt wird, im Inland nicht den gleichen Komfort bieten kann wie im Ausland in Brasilien als Zahlungsdienstleister. Sowohl Web-Scraping nach chilenischer Art als auch API-Aggregation nach kolumbianischer Art sind in Ermangelung formaler Open-Banking-Regulierungen weit verbreitet.

Durch Chiles Fintech-Gesetz ist Peru nun das einzige Land der Pazifik-Allianz, das keine Open-Banking- oder Open-Finance-Regulierung hat. Ein im März 2022 eingebrachter Gesetzentwurf erklärt offene Finanzmärkte zu einem „ nationalen Interesse“, doch bisher wurden noch keine entsprechenden Regelungen erlassen.

Derzeit konzentriert sich Peru auf Echtzeitzahlungen, was bedeutet, dass sein Ansatz in mancher Hinsicht mehr mit Argentinien gemeinsam hat als mit irgendeinem seiner Partner in der Pazifik-Allianz.

Die peruanische Clearingstelle Cámara de Compensación Electrónica (CCE) bietet bereits seit 2016 Echtzeitzahlungen an, hat aber erst 2022 mit Unterstützung von Mastercard den vollen Umfang und das volle Volumen ihrer „transferencias interbancarias immediatas“ erreicht. Die Beteiligung der automatisierten Clearingstelle Perus unterscheidet sich jedoch von der Beteiligung der argentinischen Zentralbank. Obwohl die CCE von der peruanischen Zentralbank in Partnerschaft mit anderen Banken gegründet wurde, ist sie nicht Teil der Zentralbank.

Ähnlich wie Argentiniens Kommuniqué vom Mai 2022 als „Innovationsimpuls“ für Open Banking gesehen werden kann, enthält ein Rundschreiben der peruanischen Zentralbank vom Oktober 2022 ähnliche Bestimmungen: Alle mobilen Zahlungen und mobilen Geldbörsen sollten unabhängig vom Anbieter oder Konto interoperabel sein.

Das Rundschreiben von 2022 gleicht die Standards der führenden Anbieter digitaler Geldbörsen in Peru an, schreibt aber nicht die Nutzung von CCE-Systemen anstelle von vorfinanzierten mobilen Geldtransfers vor. Auch für Push-Zahlungen über Karteninfrastruktur mit virtuellen Debitkarten, die von peruanischen Anbietern ebenfalls für nahezu Echtzeit-Überweisungen genutzt werden, sind keine CCE-Schienen erforderlich.

Laut einer Erklärung des CCE besteht die Theorie darin, dass alle Anbieter einen Anreiz haben werden, die neuen Schienen zu nutzen. Bislang gibt es kein eigenes Logo, um die kundenorientierten, einfachen „transferencias interbancarias inmediatas“ von CCE von allen anderen „transferencias interbancarias“ zu unterscheiden. Es bleibt abzuwarten, ob diese Aufgabe einem Bankenkonsortium wie MODO in Argentinien zufallen wird.

Die Auswirkungen des überarbeiteten CCE waren schnell spürbar. Laut einer Studie von Mastercard sank der Anteil von Bargeld an den Transaktionen von 81 % im Jahr 2018 auf 58 % im Jahr 2022, während der Anteil von Echtzeitzahlungen von 3 % auf 18 % anstieg.

Rechnet man vorfinanzierte mobile Geldtransfers hinzu, liegt der Anteil der Kreditüberweisungen an allen bargeldlosen Transaktionen in Peru laut MMT mit 81 % am höchsten unter den sechs Ländern. Gleichzeitig ist der Anteil der Kartenzahlungen mit 18 % in allen sechs Ländern am niedrigsten. Die Situation ist im Wesentlichen das Gegenteil von Argentinien mit 19 % und 72 %.

Der Vergleich ist jedoch in gewisser Weise irreführend. Die Anzahl der Kartenzahlungen pro Erwachsenem und Jahr beträgt in Peru nur 35, in Argentinien hingegen 102, was die Länder auf unterschiedliche Ausgangslagen stellt. Wenig überraschend sind Bargeldabhebungen als Prozentsatz des gesamten Kartenumsatzes in Peru mit 66 % höher als in Argentinien mit 41 % und stellen laut MMT auch den höchsten Wert unter den sechs Ländern dar.

Trotz des zweitniedrigsten Kartennutzungsgrades nach Kolumbien (2,3 Karten pro Erwachsenem und insgesamt 35 Zahlungen pro Jahr) konkurriert Peru mit Chile um die Spitzenplätze im Bereich kontaktloser Kartenzahlungen. Laut MMT liegen die Werte in Peru (87 % kontaktlose Kartenzahlung und 44 % kontaktlose Ausgaben bei Kartenzahlung) auf dem Niveau der Werte in Chile (85 % bzw. 49 %).

Die Offenheit gegenüber kontaktloser Technologie fällt mit der rasant wachsenden Nutzung mobiler Geräte für Zahlungen zusammen. Obwohl es in Peru kein Pix gibt, entspricht der Anteil der Peruaner, die angeben, in einem typischen Monat Online-Zahlungen zu tätigen, mit 78 % fast dem Anteil der Brasilianer, die dies in einer APA-Umfrage in zehn Ländern Mittel- und Südamerikas angaben. Der Anteil der Argentinier von 71 % liegt unter dem Durchschnitt von 73 %.

Peru liegt in derselben APA-Umfrage sogar knapp vor Brasilien, wenn es um das Interesse an einer hypothetischen „Pay-by-Account“-App geht, mit der Benutzer ihre Kontostände bei verschiedenen Anbietern überprüfen können, bevor sie bei einem beliebigen Händler, der Karten akzeptiert, ein Konto zur Zahlung auswählen. Der Anteil der peruanischen Interessenten von 85 % ist höher als der Anteil der brasilianischen Interessenten von 82 % und weit höher als der Anteil der Argentinier von 73 %, die den letzten Platz belegen.

Perus Position in der „Innovationsauslöser“-Phase des Hype-Zyklus bietet Finanzinstituten die Möglichkeit, im Vorfeld des Open Banking in einem aufstrebenden Bereich Innovationen voranzutreiben, da die Peruaner zunehmend digital Transaktionen durchführen. Das unterscheidet sich von den Möglichkeiten, die sich beispielsweise in Brasilien in der Phase des „Aufbruchs zur Aufklärung“ bieten, um mit Open Banking in einem bereits überfüllten Markt Innovationen voranzutreiben.

Die Verwendung eines Open-Banking-Hype-Zyklus zur Darstellung der relativen Positionen von Mexiko, Brasilien, Kolumbien, Chile, Argentinien und Peru ist bestenfalls eine grobe Annäherung.

Nehmen wir nur die Vorschriften: Gezielte Spezifizierung kann unterstützend oder einschränkend sein; unspezifische Zukunftssicherung kann frustrierend oder förderlich sein. Nur wenige Regelungen lassen sich ausschließlich an einem der beiden Extreme ansiedeln.

Gleichzeitig können neue Infrastrukturen und Technologien ein bestehendes Ökosystem zusammenführen oder aber die Komplexität des Marktes erhöhen. Wie viel sollte von oben vorgeschrieben werden? Wie sollten Finanzinstitute ihre Vorgehensweise entsprechend anpassen?

Die Höhepunkte und Tiefpunkte im Hype-Zyklus können abrupt und kurz oder allmählich und lang anhaltend sein. Ihre Farbverläufe und Längen können nicht nur aufgrund länderspezifischer Gegebenheiten, sondern auch je nach Produktkategorie und Kundengruppe innerhalb der Länder variieren.

Europa ist ein gutes Beispiel dafür: Auch dort gibt es Open Banking in verschiedenen Ausprägungen, trotz scheinbar ähnlicher Rahmenbedingungen in der gesamten Region. Doch die ausgeprägteren Geschmacksnuancen in den lateinamerikanischen Ländern führen nicht dazu, dass ihre Grenzen weniger verschwommen sind als die ihrer europäischen Pendants.

Das gemeinsame Anliegen der finanziellen Inklusion in Lateinamerika ist eng mit einem anderen Thema verbunden: der Kontrolle und Zustimmung der Kunden. Dies ist weltweit von Bedeutung, da die Fähigkeit, mit Kundenfreigabe versehene Daten sicher zu verarbeiten und zu analysieren, ein Kernaspekt des Open Banking ist. Zusätzliche Herausforderungen ergeben sich jedoch, wenn Kunden mit dem Finanzsystem nicht vertraut sind oder ihm nicht vertrauen. Selbst Brasiliens Bankenquote von 85 % kann die Bedenken hinsichtlich Betrugsfällen nicht zerstreuen: Die geschätzten Verluste beliefen sich im Jahr 2022 auf 500 Millionen US-Dollar, wovon 70 % laut Weltbank auf Pix zurückgeführt wurden.

Laut einer Mastercard APA-Umfrage aus dem Jahr 2023 in Mittel- und Südamerika ist die größte Sorge der Kunden in Brasilien, Kolumbien, Chile, Argentinien und Peru im Zusammenhang mit Open Banking die Sorge, dass ihre Daten nicht sicher seien. „Ich ziehe es vor, meine Finanzinformationen vertraulich zu behandeln“ steht an zweiter Stelle, außer in Peru, wo es knapp auf den dritten Platz abrutscht. Übertroffen wird dieses Argument von „Es ist mir zu schwierig, alle meine Finanzinformationen zu organisieren und bereitzustellen“ – ironischerweise eine perfekte Gelegenheit für eine PFM-App, die Open Banking nutzt.

Ohne die Zustimmung der Kunden nützen selbst unterstützende Regulierungen und Infrastrukturen in Verbindung mit vielversprechenden Marktbedingungen und -chancen nichts. Eine gute Möglichkeit für Finanzinstitute, sich die Zustimmung ihrer Kunden zu sichern, besteht darin, Vertrauen aufzubauen und dieses Vertrauen anschließend zu erhalten. Die Anwendung bestehender Datenschutz- und Datensicherheitsmaßnahmen ist ein wesentlicher Bestandteil der Bereitstellung von Open Banking. Genauso wichtig ist die Kontrolle der Kunden über ihre Daten und die Transparenz darüber, wie ihre Daten verwendet werden, was wiederum mit weiter gefassten Fragen der Finanzkompetenz zusammenhängt.

Wenn Finanzinstitute mit Open Banking in Lateinamerika Erfolg haben wollen, müssen sie zunächst die Lehrpläne ändern. Damit könnten sie auch dem Rest der Welt eine Lehre erteilen.

Erfahren Sie,wie Mastercards Open-Banking-Lösungen Partner stärken, Kundenvertrauen aufbauen und die finanzielle Inklusion in Lateinamerika und weltweit durch strategische Beratung, technologische Implementierung, Markteinführung und kontinuierliche Weiterentwicklung fördern.